从被接管到注重合规、业绩稳增、特色渐显，诚通证券做对了什么？

　　四年前，因隐瞒实际控制人或持股比例，公司治理失衡，证监会依法对新时代证券实施接管。两年前，其更换大股东，并入中国诚通控股集团（以下简称“中国诚通”），更名为诚通证券，跻身央企券商。

　　两年来，诚通证券一方面坚决守牢合规风控底线，不断强化对重点领域和关键环节的管控，切实做到风险问题早识别、早预警、早暴露、早处置，公司入列集团以来未发生新的风险事件。另一方面聚焦主责主业谋发展，业绩稳步上升，其2023年利润总额获得了同比46.83%的增长。

　　从被接管券商，到注重合规、业绩稳增、特色渐显的央企券商，诚通证券的转型之路有何可供行业借鉴之处？在马太效应加大、竞争加剧的行业现状之下，中小券商如何突出重围，觅得一条长久发展之道？带着这些问题，21世纪经济报道记者专访了诚通证券党委书记、董事长张威。

　　合规创造价值

　　合规创造价值，对于一家经历过接托管，又亟待全面融入国有企业管理体系的证券公司而言，显得恰如其分。

　　2022年3月，中国诚通受让新时代证券98.24%股权获证监会批准；3个月后，公司更名为诚通证券，正式成为国有资本运营公司控股券商。

　　张威表示，在加入中国诚通之初，为对标国资央企合规管理要求，全面提升公司合规管理能力，积极推进各项业务在国有资产管理体系框架下规范化运作，落实证券监管部门对于合规的严格要求，诚通证券就将合规风控建设作为重中之重。

　　那么，诚通证券是如何加强合规风控建设的？

　　综合张威及诚通证券相关负责人介绍，首先，为了集中力量推动存量风险化解，诚通证券成立了风险处置小组，并单独设立公司一级部门法律事务部，对历史遗留风险项目进行统一处置。

　　其次，诚通证券建立了由公司董事会－合规总监－合规部门－各业务部门及分支机构合规专员组成的四级合规管理体系，强化各业务部门合规管理职能与意识，规定各部门、各分支机构和子公司负责人负责落实本单位的合规管理目标，是本单位合规运营的第一责任人。

　　第三，修订完善合规专员管理方案，细化合规专员岗位职责，明确月度报告和临时专报等要求，通过专项培训、协同检查等方式增强合规专员的履职能力，并强化合规专员履职保障。

　　此外，诚通证券开展系列活动与培训，以转变从业人员观念——从“要我合规”转向“我要合规”。

　　2023年，“诚通证券合规年”活动举办，合规部门先后以新员工合规培训、反洗钱工作要求、经纪业务新规解读、证券公司从业人员执业行为管理、研究业务合规、私募资管新规解读、全面注册制下投行监管动态、廉洁从业培训宣传、证券公司监管处罚案例分享等为主题对相关人员进行合规培训，培训内容涵盖各个主要业务条线的全部合规管理要求。

　　以服务央国企为中心

　　夯实合规风控基石的同时，提升业绩、寻找差异化发展之路，一直是摆在诚通证券面前的现实挑战。

　　根据张威介绍，2023年初，诚通证券制定2023-2025年战略发展规划。公司确立了打造具有国有资本运营公司特色的一流投资银行、助力集团建设发展质量更高的国有资本运营公司的发展目标；明确了坚持服务实体经济、服务国资央企高质量发展、服务国有资本运营战略的定位；而充分发挥服务国资央企高质量发展“改革工具箱”的功能作用，则是大股东中国诚通对诚通证券的期待和要求。

　　随着方向的笃定和定位的清晰，诚通证券围绕服务央国企的一系列业务相继展开。

　　投行方面，诚通证券将精力投入公司债券、并购重组等国资央企更易参与的业务类型之中。自加入中国诚通至2023年末，其投行承销的国资央企公司债券融资规模达115亿元，ABS资产支持专项计划发行规模达83.49亿元；同时储备了一批国资央企的债券和股权融资项目。今年1月，其助力中国绿发成功发行2024年首期公司债券。

　　证券投资业务方面，诚通证券弥补了市场空白——国资央企债券自主做市业务。此前，银行间市场和交易所市场均没有专门针对国资央企开展专项做市业务的机构，诚通证券开创先河。

　　经纪业务方面，其集中精力对接服务中国诚通关联企业及国资央企机构客户，截至2024年5月末，近20家中国诚通关联企业及国资央企机构客户先后在诚通证券落地，诚通证券托管资产总规模较2022年5月末增长24.4%。

　　在信用业务、资产管理、研究所等其他各个业务方向上，诚通证券同样以服务央国企为中心展业。典型如今年3月，诚通证券创设的“诚通证券·央企通 ”服务产品首发上市，打响券商信用业务服务国资央企第一枪。首批精选61只优质国资央企上市公司标的，建立“央企通”绿色通道，为投资者布局优质国资央企上市公司提供专属信用服务。

　　充分利用大股东资源，以服务央国企为中心，打造具有国有资本运营公司特色的一流投资银行，这是诚通证券确立的差异化发展之路。

　　目标已经确定，未来诚通证券将持续践行，扎实推进，探索出一条独具特色的发展道路。从2023年业绩来看，诚通证券已经拥有不错的起步。其全年实现利润总额5.78亿元，同比增长46.83%；营业收入17.45亿元，同比增长12.17%，营业收入增幅跑赢行业均值9.4个百分点。